Negli Stati Uniti, le società ammissibili che hanno scelto di essere tassate ai sensi della sottocapitolo S dell'Internal Revenue Code, sono descritte come S Corporations. In genere, i titolari di S Corporations pagano le tasse sul reddito o sulle detrazioni della S Corporation nell'anno in cui sono percepiti e nessuna imposta viene pagata al momento della distribuzione. Esistono tuttavia eccezioni significative.
Di base
Molti contribuenti ritengono che le S Corporations siano preferibili a società regolari in quanto evitano la doppia imposizione che si verifica quando il reddito delle società viene tassato per la prima volta a livello aziendale e quindi a livello di imposta sul reddito individuale quando i dividendi vengono pagati agli azionisti. In una S Corporation di solito non vi è alcuna tassazione a livello aziendale per le dichiarazioni dei redditi federali. Le entrate e le deduzioni della società sono invece "passate attraverso" ai singoli azionisti e riportate sulle loro dichiarazioni dei redditi.
Base
La base di un azionista in una S Corporation si riferisce alla somma di denaro che un azionista ha contribuito alla società, più eventuali prestiti alla società. Quando una società senza guadagni e profitti accumulati (generalmente guadagni e perdite storici) distribuisce denaro o proprietà a un azionista che eccede la base dell'azionista, l'ammontare della distribuzione in eccesso di base è tassabile per l'azionista come una vendita delle azioni della società, un guadagno in conto capitale.
Esempio
Supponiamo che il contribuente A versi un contributo in conto capitale di $ 100 a S Corporation B. Successivamente, il contribuente A effettua un prestito garantito personalmente di $ 50 a S Corporation B. Il contribuente A in S Corporation B ora costa $ 150. Se S Corporation B ora distribuisce $ 160 al contribuente A, $ 150 della distribuzione sarà in genere non imponibile; tuttavia, $ 10, l'eccesso della distribuzione su base, è imponibile al contribuente A come guadagno in conto capitale.
Guadagni e profitti
Quando una società ha guadagni e profitti storici, l'ammontare di questi utili e perdite viene aggiunto o sottratto dalla base nel determinare la base imponibile di una distribuzione di S Corporation. In generale, il reddito riconosciuto da una S Corporation viene aggiunto alla base dell'azionista e le perdite riconosciute da una S Corporation sono utilizzate per ridurre la base dell'azionista ai fini della determinazione della base imponibile delle distribuzioni.
1120S K-1
Le entrate e le detrazioni da una S Corporation sono segnalate all'azionista tramite un modulo di entrate interno noto come K-1 1120S. Questo modulo può essere utilizzato dall'azionista non solo per calcolare la quota tassabile dell'azionista delle attività della S Corporation, ma può anche essere utilizzato per tracciare gli elementi di base, comprese le spese non deducibili quali determinati pasti e spese di assicurazione sulla vita di agente o ufficiale. Schedule 1120S K-1 non tiene traccia dell'intera base dell'azionista, tuttavia, e l'azionista potrebbe aver bisogno di tenere registri indipendenti.
