L'analisi del bilancio si basa sul confronto tra attività, passività, patrimonio netto, entrate e spese da un anno all'altro e su benchmark industriali. La corretta interpretazione dei rendiconti finanziari aiuta a identificare i punti di forza e di debolezza di un'azienda. I bilanci sono costituiti da uno stato patrimoniale, da un conto economico e da un rendiconto finanziario. Spesso, i rendiconti finanziari che sono stati sottoposti a revisione, revisione o compilazione da parte di un revisore contabile pubblico comprenderanno programmi supplementari, come spese generali e amministrative dettagliate o, in caso di contratti di costruzione, un programma di lavori in corso.
Creare bilanci di dimensioni comuni calcolando ciascun conto attivo, passivo e azionario come percentuale delle attività totali. Creare rendiconti economici comuni calcolando ogni conto di entrate e uscite come percentuale delle entrate totali prima di sconti, resi e indennità. Prepara bilanci e conti economici di dimensioni comuni per ogni anno in cui sono disponibili.
Confronta i bilanci e le dichiarazioni economiche di dimensioni comuni. Identificare fluttuazioni inusuali o inattese. Se non esistono spiegazioni plausibili, chiedi al management della variazione. Ad esempio, se il contante è diminuito di $ 50.000 dal 31 dicembre 2008 al 31 dicembre 2009 e la società ha acquistato attrezzature per $ 45.000 durante l'anno, la ragione della drammatica diminuzione è ampiamente dimostrata. Tuttavia, se il contante diminuiva di $ 50.000 e la spesa per l'auto aumentava $ 45.000, potreste voler chiedere informazioni sull'acquisto di un veicolo e se fosse una necessità commerciale.
Creare un foglio di calcolo Excel per l'analisi del rapporto. I rapporti sono utilizzati per interpretare la redditività, la liquidità, l'attività e la solvibilità di un'azienda. I coefficienti comunemente utilizzati comprendono il rapporto corrente (attivo corrente diviso per le passività correnti), il margine di profitto lordo (margine lordo diviso per le vendite totali 100), il rapporto tra il capitale circolante operativo (costo delle merci vendute diviso per il capitale circolante), il rapporto tra indebitamento e capitale netto (totale debito da finanziatori esterni diviso per il capitale totale) e il margine di profitto operativo (utile netto diviso per i tempi totali di vendita 100). Il capitale circolante è calcolato sottraendo il totale delle passività correnti dal totale delle attività correnti.
Analizza i rapporti calcolati nel tempo e confronta i benchmark del settore. Sviluppa ipotesi riguardanti l'azienda e le sue prestazioni nel tempo. Usa l'analisi del rapporto per supportare queste idee. Ad esempio, se il profitto lordo di un'azienda diminuiva dal 75 al 65% e i costi dell'unione salivano alle stelle nello stesso periodo, il motivo della diminuzione può essere dimostrato. Tuttavia, se il profitto lordo è diminuito dal 75% al 65% e materiali, manodopera e altri costi di lavoro sono rimasti all'incirca uguali, ulteriori analisi sarebbero giustificate.
