Quando una banca fallisce, invia onde d'urto che si propagano nell'economia. Le attività ponderate per il rischio sono uno degli strumenti utilizzati per prevenire le onde d'urto. Le banche devono tenere a disposizione un importo minimo di capitale per coprire il rischio di inadempienza dei mutuatari o di flatline del capitale investito. La banca valuta le attività della banca, "pesa" tipi diversi in base al rischio, quindi calcola la quantità di capitale che bilancia il rischio.
Pesare il rischio
Gli averi bancari sono più del denaro nel caveau. Prestiti e investimenti sono beni, ma non sono sicuri quanto i contanti. Ogni prestito effettuato da una banca comporta un rischio di insolvenza del mutuatario. La maggior parte degli investimenti comporta il rischio di perdere l'investimento. Diverse attività bancarie presentano diversi gradi di rischio: l'investimento in T-bills è un rischio molto basso, mentre le obbligazioni spazzatura ad alto rendimento sono molto meno sicure. Prestare denaro a Microsoft è più sicuro che prestare ad una start-up in difficoltà. Un prestito garantito da immobili offre un rischio inferiore a quello senza garanzie.
Per calcolare il rischio, la banca segrega le diverse attività in diversi gruppi, in base al livello di rischio e al potenziale di perdita. La banca applica quindi la stessa formula di ponderazione del rischio a tutte le attività di ciascun gruppo.
Quanto rischio
Le regole per la ponderazione del rischio sono stabilite dai sorveglianti bancari globali con sede a Basilea, in Svizzera. A partire dal 2018, le regole di ponderazione del rischio sono stabilite da un accordo finanziario mondiale noto come Basilea III, sebbene una certa ponderazione del rischio sia ancora coperta dal precedente Basilea II. Basilea III è molto più difficile.
Secondo le regole di Basilea, le banche devono detenere un capitale pari al 7% delle loro attività ponderate per il rischio. Se le attività ponderate per il rischio sono pari a $ 500 milioni, la banca ha bisogno di $ 35 milioni di capitale. Tale importo dovrebbe coprire l'esposizione della banca se una qualsiasi delle potenziali perdite diventa realtà.
Alcuni investimenti, come i titoli di stato con rating AA, hanno un rischio zero. La banca non deve preoccuparsi dei prestiti potenziali. I prestiti aziendali superiori a quelli con rating AA sono ponderati al 20 percento. Le regole di Basilea considerano il rischio di credito la massima priorità nell'individuazione della classe di rischio. Poi arriva il rischio operativo. Questo copre rischi come frode interna, negligenza o errore. Il rischio di mercato è un terzo elemento, molto meno significativo.
Blues per il controllo del rischio
Si suppone che la ponderazione del rischio fornisca una formula imparziale per valutare se una banca è sovraesposta. In pratica, due banche con classi di attività quasi identiche possono presentare un fattore di ponderazione del rischio completamente diverso. I truffatori di numeri di una banca esaminano le attività e presentano un rischio di insolvenza molto più basso rispetto all'altra banca. Ciò giustifica una minore ponderazione del rischio, che riduce la quantità di capitale che la banca deve avere. Questo è uno dei tanti modi in cui le banche possono armeggiare con i calcoli per abbassare i loro requisiti patrimoniali.
