Le istituzioni finanziarie internazionali forniscono alle imprese o ai governi un prestito per scopi di emergenza o per normali funzioni aziendali. Quando queste istituzioni forniscono denaro a un altro gruppo, è presente un elemento di rischio. Il modo in cui le istituzioni gestiscono questi rischi dipende dalle situazioni specifiche. Le circostanze ad alto rischio in genere includono molti più termini e condizioni sul prestito di un normale prestito d'affari.
Istituzioni sostenute dal governo
Alcune istituzioni finanziarie sono intrinsecamente legate al dipartimento del tesoro del governo. La Federal Reserve, la Banca Mondiale e il Fondo Monetario Internazionale sono buoni esempi. L'FMI è un'istituzione internazionale che fornisce ai paesi in crisi economica un prestito temporaneo per stabilizzare la propria economia. Questo prestito è sostenuto dal fondatore dell'istituzione, il governo degli Stati Uniti. La Banca Mondiale è un'istituzione specializzata delle Nazioni Unite progettata per fornire aiuti a governi, agenzie private e società. L'obiettivo di questi prestiti è di fornire assistenza per progetti di sviluppo e relativi alla salute.
Istituzioni private
Diverse istituzioni internazionali sono private, come Deutsche Bank, HSBC, Goldman Sachs e AIG. Queste società effettuano prestiti in base al livello di rischio dell'investimento e al potenziale di profitto. Come nel caso della maggior parte delle decisioni finanziarie: maggiore è il rischio, maggiore è il potenziale premio. Ad esempio, un istituto finanziario può decidere di investire in giacimenti petroliferi nigeriani, nonostante l'alto livello di corruzione del governo e il noto vandalismo. L'incentivo principale in base al quale le istituzioni private emettono prestiti è nell'interesse di aumentare la ricchezza ai propri azionisti.
Gestione dei rischi
Le istituzioni finanziarie internazionali misurano il rischio secondo la capacità di rimborso da parte del governo o della società, il suo livello di debito e ciò che il gruppo può offrire come garanzia in caso di inadempimento. Le istituzioni finanziate dal governo tipicamente emettono prestiti indipendentemente dall'ammontare del debito, principalmente perché il prestito è emesso a causa di catastrofi economiche. Durante la crisi del debito greco, il FMI ha offerto alla Grecia un pacchetto di salvataggio per stabilizzare la sua economia in crisi. In questo caso, il rischio è stato mitigato a causa della forza di altre economie nell'Unione europea, tra cui Germania e Francia.
Le società private hanno altri mezzi per gestire il rischio, principalmente attraverso alti tassi di interesse, commissioni iniziali e termini e condizioni stringenti. Le istituzioni private possono anche richiedere la raccolta di garanzie in caso di inadempimento.
considerazioni
Alcuni, come l'ex consulente John Perkins, citano che le istituzioni finanziarie internazionali prendono di mira i paesi del Terzo mondo ricchi di risorse naturali per lo sfruttamento. Durante gli anni '70 a Panama, le multinazionali pubblicarono progetti infrastrutturali per i paesi sapendo che avrebbero mancato il loro debito a causa di alti tassi di interesse regolabili. Quando si è verificato il default, l'istituzione ha quindi raccolto risorse naturali quali gas e petrolio come garanzia per una frazione del prezzo. In questi casi, l'elevato rischio di inadempienza era effettivamente vantaggioso per l'istituto finanziario.
