Molte persone capiscono il termine "credito" applicandolo alle loro finanze personali: quando fanno pagare un acquisto alla loro carta di credito, per esempio, usano denaro preso in prestito accettano di rimborsare con interesse. Questa idea di credito si applica anche all'economia in generale. Il modo in cui le banche e gli individui operano, come regolato dal sistema monetario, è la base per l'economia del credito.
Storia
Anche se prendere un prestito da un amico non è una novità, l'economia di un intero paese non è sempre basata sul credito come lo conosciamo oggi. Secondo il Ludwig Von Mises Institute, nel 1600, le società barattarono con le merci: l'Africa scambiava sale, i coloni americani commerciavano tabacco e pesce ei Caraibi commerciavano zucchero. Tuttavia, questo sistema è intrinsecamente inefficiente. Nel 1800, il governo degli Stati Uniti passò alla carta moneta "sostenuta" dall'oro. Sotto questi primi sistemi, il denaro non poteva mai essere stampato senza garantire che esistesse un bene prezioso per la valuta stampata. A partire dagli anni '70, tuttavia, gli Stati Uniti hanno stampato denaro e, in modo più critico, le banche possono prestare denaro senza che sia supportato da alcuna merce.
fraintendimenti
Quando la banca presta denaro ai clienti per un mutuo o un'auto, la gente spesso crede che la banca abbia effettivamente i soldi a portata di mano. Tuttavia, le banche sono in grado di distribuire molto più denaro di quello che hanno nei depositi. Poiché le banche in realtà non hanno questi importi in contanti, operano anche a credito. La Federal Reserve regola la quantità di denaro che le banche devono detenere nei depositi rispetto a quanto possono prestare. Questo tipo di prestito è chiamato "prestito a riserva frazionaria". Quindi, proprio come un consumatore può acquistare a credito, anche le banche concedono prestiti a credito.
conseguenze
Il prestito e il prestito a credito non sono privi di conseguenze per l'economia degli Stati Uniti. Gli Stati Uniti.ha vissuto tali conseguenze durante la Grande Depressione quando le banche sono crollate a causa dei creditori che chiamavano nei loro depositi. Un'altra conseguenza dell'economica del credito riguarda anche l'offerta di moneta generale. Il film, "Money as Debt", di Paul Grignon spiega che l'interesse addebitato dalle banche crea denaro che non potrà mai essere restituito. Sebbene il saldo principale sia eliminato come credito eccezionale dal sistema monetario al momento del rimborso, l'importo del tasso di interesse è denaro nuovo che non può mai essere distrutto. Il ri-prestito dei soldi accumulati da interessi significa che qualcuno deve sempre riassorbire questi soldi come debito per interesse per il sistema da mantenere. Ciò significa che il debito creato dal prestito è sempre maggiore della quantità di denaro disponibile da guadagnare.
Significato
Grignon sostiene che questa costante espansione dell'offerta di moneta dovuta a questa forma di economia del credito non è sostenibile. Ciò è dovuto alle risorse limitate del pianeta. Fondamentalmente, il debito è creato più velocemente di quanto le persone siano in grado di guadagnare e produrre. Martin Wolf spiega nel libro "Fixing Global Finance" che se il credito di un governo si esaurisce, come una persona con una carta di credito con il limite massimo, il rischio di default è alto. Il paese stampa più denaro per pagare il debito che, a sua volta, causa inflazione.
considerazioni
Come con le carte di credito, alcuni debiti non sono necessariamente negativi. Il credito consente ai consumatori di acquistare beni e servizi, nonché di utilizzare i soldi per investire in un conto con tassi di interesse potenzialmente più elevati. Tuttavia, troppo debito significa che un paese deve rimborsare questo importo, con gli interessi, sotto forma di tasse più elevate o di spese ridotte.
