Le lettere di credito bancarie (L / C) sono state utilizzate nel commercio fin dal medioevo. Vengono in due tipi fondamentali, commerciali (anche detti documentari) e in stand-by. Ognuno ha uno scopo distinto, ma entrambi i tipi sono stati creati per assicurare alle parti in una transazione commerciale che gli obblighi contrattuali saranno onorati. L / C sono regolati da un insieme di regole internazionali, le Uniform Customs and Practice (UCP).
Scopo di base di L / C commerciale
I L / C commerciali sono i meccanismi di pagamento e finanziamento preferiti per le singole transazioni commerciali internazionali. Emesso per conto di un importatore, un L / C bancario assicura al fornitore straniero che verrà pagato per i beni ordinati, a condizione che i termini e le condizioni di L / C siano rispettati. Una volta risolte eventuali discrepanze e conformi i documenti di esportazione, l'esportatore riceve i suoi soldi e la transazione è terminata.
Scopo di base dei L / C in attesa
I L / C stand-by non supportano transazioni commerciali discrete. Le banche li rilasciano per garantire le prestazioni di un cliente o garantire la sua affidabilità creditizia a una terza parte contrattuale. Possono "stare" dietro gli obblighi monetari, assicurare il rimborso del pagamento anticipato, sostenere le prestazioni e gli obblighi di offerta e assicurare il completamento di un contratto di vendita. Restano in vigore fino alla scadenza. Normalmente, le parti coinvolte non si aspettano che il L / C venga mai disegnato.
Nomenclatura L / C
La maggior parte dei L / C commerciali viene rilasciata come "irrevocabile", nel senso che non possono essere modificati o annullati a meno che sia l'acquirente sia il venditore siano d'accordo. I L / C commerciali possono anche essere "confermati" dalla banca dell'esportatore; invece di limitarsi a "consigliare" di aver ricevuto un L / C a suo favore, la banca aggiunge la propria promessa di pagare in aggiunta alla banca emittente una protezione extra.
La nomenclatura di L / C in stand-by è meno precisa. Sono descritti dalla loro destinazione d'uso; per esempio, il L / C supporterà un accordo di "conto aperto", o assicurerà la struttura di credito del cliente con un'altra banca. I tipi speciali di garanzie emesse sotto forma di L / C stand-by sono Bid Bonds, Advanced Payment e Warranty and Performance Bonds. I L / C stand-by vengono emessi solo come strumenti irrevocabili.
Differenze di processo
I L / C commerciali possono comportare una dozzina o più fasi di elaborazione discrete, ognuna delle quali è altamente soggetta a ritardi ed errori: i requisiti della documentazione sono rigidi e spesso complessi. Il completamento di un L / C in standby è relativamente semplice. Una volta che la banca è soddisfatta della capacità del cliente di eseguire, emette quello che può essere solo un documento di una sola pagina che indica semplicemente quando e come il beneficiario può attingervi. Spesso solo una semplice richiesta è sufficiente per innescare un pareggio. I requisiti della documentazione di supporto saranno minimi.
Governance
I L / C commerciali sono disciplinati dalla UCP 600 emessa dalla International Chamber of Commerce (ICC), rivista l'ultima volta nel 2007.
Anche i L / C standby internazionali sono soggetti a UCP 600; le garanzie di tipo nazionale in stand-by e speciali (come Obbligazioni di offerta, Pagamento avanzato e garanzie e Obbligazioni di rendimento) sono soggette al Codice commerciale uniforme e alle leggi del paese in cui sono state emesse.
